16 декабря 2008
Источник:
Вчера Amtel-Vredestein сообщил, что "запустил процедуру продажи" одного из своих заводов — Vredestein (Энсхеде, Голландия). Сейчас им интересуются "несколько потенциальных инвесторов", сказано в сообщении холдинга, due dilligence продлится до конца года, уточнил корпоративный директор Amtel-Vredestein Николай Халько. Средства от продажи холдинг намерен направить на частичные расчеты со своими кредиторами. Долг Amtel-Vredestein близок к $800 млн, и денег на его обслуживание у холдинга нет. В 2004 году холдинг купил Vredestein за $260 млн.
В Amtel-Vredestein подтверждают, что по сути являются банкротом. Российская дочерняя структура холдинга ОАО "Амтел-Фредештайн" (контролирует два шинных завода в Воронеже и Кирове) "более не способна выполнять требования кредиторов", а Amtel-Vredestein как поручитель по ряду кредитов также неплатежеспособен. Аналитики не раз говорили, что единственный возможный вариант для Amtel-Vredestein избежать банкротства — это объединить активы с российским конкурентом СИБУР-РШ. Замгендиректора СИБУР-РШ Игорь Караваев вчера заявил , что "негативно оценивает продажу Vredestein". "Когда мы говорили об объединении активов с Amtel-Vredestein, мы были заинтересованы и в голландском заводе тоже,— отметил он.— Мы не уверены, что в кризис завод удастся продать по адекватной цене". В Amtel-Vredestein его слова не комментировали, но подтвердили, что "успешной продажи Vredestein гарантировать не могут".
Игорь Караваев утверждает, что возможная продажа Vredestein не приведет к отказу от слияния с Amtel-Vredestein. По его версии, "сделка зависит от того, какую позицию займут банки-кредиторы" Amtel-Vredestein. СИБУР-РШ пытается договориться с ними о реструктуризации российской части задолженности Amtel-Vredestein (порядка $600 млн) — ее предлагается конвертировать в облигации нефтехимического холдинга СИБУР (100-процентный собственник СИБУР-РШ). Большинство кредиторов склонны одобрить реструктуризацию, утверждает господин Караваев. Но в ноябре он сам признавал, что для сделки нужно согласие всех кредиторов, а его не дают Сбербанк, Номос-банк и Commerzbank. Номос-банк, в частности, уже начал требовать от Amtel-Vredestein возврата своего кредита (около $50 млн) через суд. Этот иск может привести к банкротству Amtel-Vredestein.
Впрочем, источники, близкие к СИБУР-РШ, говорят, что ему "вариант банкротства Amtel-Vredestein выгоден ничуть не меньше, чем сделка по слиянию". "Даже если два-три банка начнут банкротить Amtel-Vredestein, СИБУР-РШ выкупит его долги у остальных кредиторов и станет, таким образом, крупнейшим держателем долга,— поясняет собеседник .— Это обеспечит большинство мест в комитете кредиторов Amtel-Vredestein и возможность назначить своего конкурсного управляющего". Корпоративный юрист Игорь Файнгерш подтверждает возможность такого развития событий.
|
